Коэффициенты в формуле оборачиваемости кредиторской задолженности

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (формула) – период, показатели, по балансу, нормативное значение, показывает, увеличился

Коэффициенты в формуле оборачиваемости кредиторской задолженности

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности может показать скорость погашения определенной компанией разных видов долговых финансовых обязательств. Стоит отметить, что рассмотрение параметров задолженностей в кредитном сегменте лучше всего проводить с одновременной оценкой дебиторской задолженности.

Данный коэффициент может показать актуальные сведения о количестве благополучного погашения долгов за отчетный период. Чем больше значение данного показателя, тем выше скорость погашения обязательств перед кредиторами.

Для понимания особенностей расчета необходимо ознакомиться с экономической сутью понятия, а также с определением финансовых потоков конкретных организаций и с лицами, которым может пригодится данная процедура расчета.

Экономическая суть

Оборачиваемость кредиторской задолженности представляет собой показатель скорости выплат компанией финансовых средств в рамках погашения собственной задолженности перед поставщиками или кредиторами. Коэффициент опирается на показатели того, сколько раз, в большинстве случаев за один календарный год, предприятие смогло погасить различные виды задолженности.

Данный показатель напрямую связан с рисками, связанными с невозвратом выделенного кредита. Именно поэтому коэффициент лишь косвенно оценивает показатели платежеспособности организации. Чем выше уровень коэффициента, тем быстрее компания сможет погасить все свои обязательства по полученным средствам или продуктам.

В результате этого показатель ликвидности предприятия очевидно будет выше, что может, в результате, привлечь новых инвесторов или кредиторов. Повышенный уровень платежеспособности прямо указывает на ликвидность в долгосрочной перспективе.

В качестве основных кредиторов организации могут рассматриваться:

  • поставщики;
  • бюджетные государственные организации;
  • сотрудники компании;
  • сторонние предприятия;
  • кредитные организации, в том числе и микрофинансирования.

Определение денежных потоков предприятия

Определение финансовых потоков очень важно для предприятия.

Это обуславливается следующими основными причинами:

  • финансовые потоки обуславливают функционирование основных организационных процессов в каждом определенном аспекте деятельности;
  • оптимальные потоки могут обеспечить стабильность финансовой составляющей организации и ее платежеспособность;
  • рациональное распределение финансовых потоков может стать причиной организации стабильного ритма функционирования коммерческих процессов компании;
  • эффективное управление данными процессами может значительно сократить привлечение внешнего капитала в развитие организации;
  • оптимизация финансовых потоков может стать основной предпосылкой для ускорения оборота капитала компании в целом;
  • рационализация использования освободившихся финансов способствует расширению производства и стабильному росту прибыли от продажи товаров и услуг, а также получению дополнительного дохода, не связанного с основным видом деятельности.

Основной целью анализа финансовых потоков является получение требуемых объемов и их основных параметров, которые могут дать актуальную и наиболее точную характеристику направлений поступления и отдачи от финансовых средств

Анализ финансовых потоков необходим для:

  • оценки оптимального объема финансовых потоков компании;
  • оценки потоков финансовых средств по каждому конкретному сегменту хозяйственной деятельности;
  • оценки состава, параметров и направления движения финансов;
  • установления источника поступления финансов в предприятие;
  • выявления основополагающих факторов формирования финансовых потоков предприятие;
  • измерения факторов, которые напрямую влияют на формирование финансовых потоков;
  • расчет показателей достаточности финансов.

В рамках производственной деятельности финансовые средства играют основополагающую роль. Это обуславливается тем, что они являются универсальным компонентом, который помогает ликвидировать любые недочеты и сбои в поступлении финансов и в процессе производства товаров и услуг.

Не стоит забывать о том, что финансовые средства и прибыль не являются тождественными понятиями. В текущей деятельности организации работают именно с финансовыми поступлениями и с отдачей денег, а не с конкретной прибылью.

Важно представлять и то, что в рамках осуществления контроля и оценки эффективности производственного процесса важно учитывать то, какие виды деятельности являются приоритетными для поступления финансов.

Далеко не случайно то, что отчеты о движении финансовых потоков, являются итоговым вариантом метода анализа. Рассматриваемый коэффициент является одним из основных компонентов формирования ежегодного отчета любых, в том числе и зарубежных, предприятий.

Коэффициенты оборачиваемости кредиторской задолженности

В теоретической плоскости коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности вычисляется в качестве отношения прибыли от реализации товаров и услуг к средней задолженности перед кредиторами или поставщиками за определенный промежуток времени.

Данная формула имеет следующий вид:

ОКЗ = В/ [КЗ(нп) + КЗ(кп)/2]

В данном случае КЗ(нп) и КЗ(кп) соответственно выступают в качестве задолженности перед кредиторами на начало и конец отчетного периода.

Действующее отечественное законодательство устанавливает предельный показатель оборачиваемости задолженности перед кредиторами. Она может составлять не более 40 календарных дней. Данное положение регламентируется специальным Постановлением Правительства РФ №442 от 4 мая 2012 года.

Существует такой показатель, который носит название периода погашения или оборота кредиторской задолженности. Данный параметр характеризует средний период оборачиваемости.

Он может быть рассчитан при использовании следующей формулы:

ПОКЗ =Тпер/ОКЗ

В данном случае показатель Тпер является продолжительностью времени, в котором было зафиксировано наличие задолженности. Параметр может измеряться в днях, месяцах, кварталах или годах.

Время оборота задолженности перед кредиторами может характеризовать среднее время, которое было отведено под отсрочку платежей по задолженностям.

Такая отсрочка предоставляется кредиторами предприятиям-должникам. Чем данный период больше, тем активнее организация может финансировать свой производственный процесс за счет непосредственных активных участников данного процесса.

Это может быть достигнуто путем получения отсрочки по выплате налоговых сборов или при отсрочке по оплате счетов. Данный параметр напрямую может дать сведения о том, какой временной промежуток обычно требуется предприятию для погашения всех долговых обязательств перед кредиторами, поставщиками или подрядчиками.

Для дополнительной и, следовательно, более полной оценки оборачиваемости можно воспользоваться специальной формулой для расчета определенной доли задолженности перед кредиторами.

Формула для расчета имеет следующий вид:

ДКЗ = просроченная КЗКП/ КЗКП х 100%

В данном случае просроченный показатель указывает на задолженность, по которой истек установленный срок выплат. Стоит отметить, что данный срок, в большинстве случаев, указывается в соответствующих договорах или в действующих законодательных актах.

Стоит особенно отметить тот факт, что повышенная задолженность перед кредиторами может стать причиной фактического снижения финансовой устойчивости организации, а, следовательно, и ее платежеспособности. С другой стороны, задолженность перед кредиторами может дать возможность организации пользоваться, так называемыми, свободными финансовыми средствами на время существования такого долга.

Пример расчетов

Продолжение образца расчетов коэффициентов

В составе задолженности перед кредиторами и заказчиками при поставке товаров и услуг могут быть представлены обязательства по полученным авансам, а также обязательства перед сотрудниками организации в рамках осуществления оплаты труда. Также могут быть включены обязательства перед внебюджетными Фондами социального и пенсионного страхования и перед бюджетными государственными организациями.

В данном случае возможны определенные искажения интересующей организацию оборачиваемости при подсчете коэффициента.

Анализ задолженности перед кредиторами в обязательном порядке необходимо дополнять расчетом дебиторской задолженности.

В тех случаях, если дебиторская оборачиваемость является выше кредиторской, то это можно считать за положительный аспект деятельности организации

Кому может понадобиться расчет

Особенно стоит ознакомится с теми, кому, в первую очередь, может пригодится анализ данного коэффициента. Параметр используется для определения способов повышения платежеспособности предприятия.

Именно поэтому он, зачастую, применятся в отчетах следующих групп лиц:

  • генерального директора;
  • финансовых директоров и менеджеров;
  • в юридическом департаменте организации;
  • кредиторов и поставщиков организации;
  • инвесторов компании.

Стоит отметить, что законодательно установленного порядка расчета для данного параметра не существует. Значение коэффициента отличается в зависимости от определенной отрасли производства, где он может быть применен.

Именно поэтому, для более корректного расчета коэффициента, полезно получать его значение по каждой конкретной отрасли. Только после этого можно делать расчет по предприятию в целом.

При некоторых обстоятельствах списание безнадежной задолженности может быть не только оправдано, но и целесообразно.

Подробно о том, что это — ссудная задолженность кредиту, читайте тут.

Где и как можно точно проверить задолженность по ЖКГ, читайте в материале по ссылке.

Внимание!

  • В связи с частыми изменениями в законодательстве информация порой устаревает быстрее, чем мы успеваем ее обновлять на сайте.
  • Все случаи очень индивидуальны и зависят от множества факторов. Базовая информация не гарантирует решение именно Ваших проблем.

Поэтому для вас круглосуточно работают БЕСПЛАТНЫЕ эксперты-консультанты!

ЗАЯВКИ И ЗВОНКИ ПРИНИМАЮТСЯ КРУГЛОСУТОЧНО и БЕЗ ВЫХОДНЫХ ДНЕЙ.

Источник: http://calculator-ipoteki.ru/kojefficient-oborachivaemosti-kreditorskoj-zadolzhennosti/

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности

Коэффициенты в формуле оборачиваемости кредиторской задолженности

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (англоязычный аналог – Accounts Payable Turnover, Times) – показатель деловой активности, который указывает на количество оборотов, которые совершила кредиторская задолженность в течение года.

Сравнивая оборачиваемость кредиторской и дебиторской задолженности можно определить качество политики коммерческого (товарного) кредитования в компании.

Превышение кредиторской задолженности над дебиторской означает, что компания использует средства кредиторов в качестве источника финансирования своих дебиторов, а часть денег используется фирмой для финансирования своих прочих операций.

Показатель рассчитывается как соотношение себестоимости к среднегодовой сумме кредиторской задолженности. Результат расчета показывает, сколько раз компания погасила свои обязательства перед поставщиками, подрядчиками и т.д. в течение периода исследования.

Нормативное значение показателя оборачиваемости кредиторской задолженности:

Согласно методике Россельхозбанка нормативным считается следующее значение:

Таблица 1. Нормативное значение показателя оборачиваемости кредиторской задолженности в разрезе сферы деятельности, раз в год

ПоказательСельское хозяйствоПищевая и перерабатывающие отраслиПосредники, оптовые и розничные торговцыПрочие
Оборачиваемость кредиторской задолженности4,881212

Источник: Васина Н.В. Моделирование финансового состояния сельскохозяйственных организаций при оценке их кредитоспособности: Монография. Омск: Изд-во НОУ ВПО ОмГА, 2012. с. 49.

Однако, не стоит забывать, что нормативное значение может отличаться зависимо от конкретного типа деятельности компании и лучше всего сравнивать текущую ситуацию в сфере управления кредиторской задолженностью с конкурентами. Также стоит рассмотреть показатель в динамике и оценить его изменение в течение периода.

Стоит заметить, что высокое или низкое значение показателя может иметь несколько последствий. Некоторые авторы говорят о том, что снижение показателя является хорошим явлением, так как компания имеет возможность финансировать свою деятельность за счет бесплатного источника – за счет поставщиков и подрядчиков. Однако это не совсем верно.

Если задержка оплаты происходит постоянно, то поставщики и подрядчики будут включать этот риск в цену своего товара. Поэтому низкая оборачиваемость кредиторской задолженности может иметь негативные среднесрочные последствия.

Если же такого не происходит и уровень цен не меняется, то компании выгодно иметь низкую оборачиваемость кредиторской задолженности.

Направления решения проблемы нахождения показателя вне нормативных пределов

Для начала необходимо определиться, что является критерием оптимального значения показателя. Для развития хороших отношений с поставщиками целесообразно повышать платежную дисциплину. Если компания является важным клиентом, и у поставщиков нет инструментов взыскания пени, штрафа за длительное использование их ресурсов, то можно продолжать их использовать.

Формула расчета показателя оборачиваемости кредиторской задолженности:

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности = Себестоимость (сумма покупок) за период / Среднегодовая сумма кредиторской задолженности             (1)

Среднегодовая сумма кредиторской задолженности может быть рассчитана следующим образом:

Среднегодовой объем кредиторской задолженности (наиболее правильный способ) = Сумма значений кредиторской задолженности на конец каждого рабочего дня / Количество рабочих дней                (2)

Среднегодовой объем кредиторской задолженности (при наличии только ежемесячных данных) = Сумма значений кредиторской задолженности на конец каждого месяца / 12                   (3)

Среднегодовой объем кредиторской задолженности (при наличии только годовых данных) = (Кредиторская задолженность на начало года + Кредиторская задолженность на конец года) / 2                    (4)

Пример расчета показателя оборачиваемости кредиторской задолженности:

Компания ОАО «Веб-Инновация-плюс»

Единица измерения: тыс. руб.

БалансНа 31 12 2016На 31 12 2015На 31 12 2014
Активы
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Дебиторская задолженность656977
ИТОГО ПО РАЗДЕЛУ II141133115
Баланс281288241
Пассивы
II. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Кредиторская задолженность788889
ИТОГО ПО РАЗДЕЛУ IV144148149
Баланс281288241
Отчет о финансовых результатахНа 31 12 2016На 31 12 2015
Выручка12031374
Себестоимость продаж793834

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (2016 г.) = 793/ (78/2+88/2) =9,55

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (2015 г.) = 834/ (88/2+89/2) = 9,42

Данные показывают, что оборачиваемость кредиторской задолженности была стабильной в течение 2015-2016 гг. Значение показателя колеблется в пределах 9,42-9,55 оборотов в год.

Сравнивания сумму кредиторской задолженности и дебиторской задолженности можно подытожить, что компания использует кредиторскую задолженность для финансирования собственных дебиторов, а также часть этих средств использует для финансирования прочих активов.

Источник: https://www.finalon.com/ru/slovar-ekonomicheskikh-pokazatelej/291-oborachivaemost-kreditorskoj-zadolzhennosti

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности формула

Коэффициенты в формуле оборачиваемости кредиторской задолженности

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности показывает, насколько быстро компания рассчитывается со своими контрагентами. Смотрите на примерах, как считать и анализировать показатель.

Кредиторскую задолженность (КЗ) необходимо контролировать с помощью коэффициентов:

  • оборачиваемости кредиторской задолженности;
  • периода погашения (оборота) кредиторской задолженности.

Рассмотрим, как их считать и анализировать.

Формула расчета коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности

Коэффициент оборачиваемости КЗ рассчитывается по следующей формуле.

Формула 1. Расчет оборачиваемости КЗ

Используемые обозначенияРасшифровкаЕдиницы измеренияИсточник данных
КобКоэффициент оборачиваемости кредиторской задолженностиед.Результат расчета
ВВыручка за годруб.Отчет о прибылях и убытках
КЗнгКредиторская задолженность на начало годаруб.Бухгалтерский баланс
КЗкгКредиторская задолженность на конец годаруб.Бухгалтерский баланс

Допустимо коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности рассчитывать на основании себестоимости товаров, работ и услуг.

Формула 2. Расчет коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности на основе показателя себестоимости за год

Используемые обозначенияРасшифровкаЕдиницы измеренияИсточник данных
КобКоэффициент оборачиваемости кредиторской задолженностиед.Результат расчета
ССебестоимость реализованной продукции (работ, услуг) за годруб.Отчет о прибылях и убытках
КЗнгКредиторская задолженность на начало годаруб.Бухгалтерский баланс
КЗкгКредиторская задолженность на конец периодаруб.Бухгалтерский баланс

Желательно коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности изучать в динамике за несколько периодов, а также в сопоставлении с коэффициентом оборачиваемости дебиторской задолженности.

Расчет оборачиваемости кредиторской задолженности по балансу

Формула 3. Расчета оборачиваемости кредиторской задолженности по балансу

Период погашения (оборачиваемость кредиторки в днях)

Период погашения также называется периодом оборота кредиторской задолженности или оборачиваемостью кредиторки в днях. Он показывает, за сколько дней в среднем компания оплачивает свои долги.

Формула 4. Расчет периода погашения кредиторской задолженности

Используемые обозначенияРасшифровкаЕдиницы измеренияИсточник данных
ПППериод погашения кредиторской задолженностидн.Результат расчета
КобКоэффициент оборачиваемости кредиторской задолженностиед.Рассчитывается по формуле 1 или по формуле 2

В идеальном случае период погашения непросроченной кредиторской задолженности должен превышать или равняться периоду погашения дебиторской задолженности.

Пример расчета

Оценим состояние кредиторской задолженности ООО «Гамма» на основе данных бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах за 2017 год.

За год выручка компании составила 170 290 тыс. руб. (см. также, как посчитать выручку предприятия), себестоимость реализованных товаров – 123 796 тыс. руб., кредиторская задолженность на начало года – 26 664 тыс. руб., на конец – 25 511 тыс.

 руб. Отсюда, по формуле 1 коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности компании равен 6,53 ед. (170 290 : ((26 664 + 25 511) : 2). Следовательно, выручки компании хватает, чтобы погасить свою кредиторскую задолженность 6,53 раза в год.

Что касается периода оборота кредиторки (см. формулу 3), он составляет 55,9 дней (365 дн. : 6,63 ед.).

Можно сделать вывод, что компания задерживает оплату своим контрагентам на достаточно длительный период времени. Хорошо, если эта отсрочка обоснована договорными условиями. Иначе для компании велика угроза штрафных санкций от контрагентов.

ВИДЕО: Как анализировать оборачиваемость кредиторки

Как проанализировать оборачиваемость кредиторки в рамках комплексной оценки финансового состояния компании на видео рассказывает Ирина Кольцова, директор по консалтингу группы компаний «Альт-Инвест». Это часть большого курса, посвященного оценке финансового положения компании, который можно пройти в Высшей Школе финансового директора. По итогам обучения выдаем диплом государственного образца.

Как управлять оборачиваемостью кредиторской задолженности

Важнейший аспект управления кредиторской задолженностью – контроль периода ее оборота в сравнении с дебиторской задолженностью и товарными запасами.

Если предприятие предоставляет отсрочку платежа своим клиентам, то для того, чтобы не возникали кассовые разрывы, следует позаботиться о том, чтобы оплата со стороны покупателей и заказчиков поступала раньше, чем подойдет срок погашения долга перед поставщиками.

Так, когда период оборота дебиторской задолженности в среднем равен 40 дням, а кредиторской – 42 дням, такая разница считается допустимой. Но все зависит от целей компании, стратегии ее развития.

Если в планах – расширение рынка сбыта, привлечение новых клиентов, то имеет смысл отталкиваться от этого: обеспечить покупателям максимально привлекательные условия, в том числе и длинную отсрочку. А затем постараться договориться с поставщиками о переносе срока оплаты. Не получится – гасить кассовые разрывы с помощью банковских кредитов.

Другая ситуация, когда рынок сбыта стабилен. В этом случае следует сначала определить максимальный период оборота кредиторской задолженности (из предложений поставщиков) и исходя из него решать вопрос о предоставлении отсрочек клиентам (с учетом того, что кредиторка должна оборачиваться медленнее, чем дебиторка.

Формула 5. Расчет периода оборота товарных запасов

Используемые обозначенияРасшифровкаЕдиницы измеренияИсточник данных
ТЗПериод оборота запасовдниРезультат расчета
ЗНЗапасы на начало периодаруб.Бухгалтерский баланс
ЗКЗапасы на конец периодаруб.Бухгалтерский баланс
СпродСебестоимость реализованной продукциируб.Отчет о прибылях и убытках
tКоличество дней в периодедниУстанавливается в зависимости от того, за какой период нужно произвести расчет (месяц, квартал, полугодие, год)

Не будет лишним взять под контроль разницу между периодом оборота кредиторской задолженности и товарных запасов.

Чтобы компания могла расплатиться с поставщиками, приобретенные у них материалы должны быть вовлечены в производство. Чем быстрее будут использованы запасы, тем скорее сформируется выручка (см. также, как рассчитывается выручка).

Чем выше положительная разница между оборотами, тем эффективнее компания управляет кредиторской задолженностью.

Не нашли ответа на свой вопрос? Спросите экспертов «Системы Финансовый директор»

Источник: https://www.fd.ru/articles/40365-raschet-koeffitsienta-oborachivaemosti-kreditorskoy-zadoljennosti

Понятие оборачиваемости кредиторской задолженности и расчет коэффициента

Коэффициенты в формуле оборачиваемости кредиторской задолженности

Погашение долгов ждут не только кредиторы, но и сами должники, так как ни один из них не хочет терять свои деньги. Поэтому в законодательстве был принят специальный термин, который называется оборачиваемостью кредиторской задолженности.

Она представляет из себя некий показатель, указывающий на быстроту погашения кредитуемым предприятием долговых обязательств перед кредиторами. Как получить этот показатель и как провести анализ устойчивости в финансах кредитуемой фирмы? Подробности в данной статье.

Что такое оборачиваемость кредиторской задолженности

Количество денежных средств, которое будет возвращено тому, кто выдал кредит, или поставщикам, а также текущая величина товаров и услуг, приобретенных на эти деньги, в процентном соотношении, и называется в более полном смысле оборачиваемостью кредиторской задолженности(ОКЗ).

Самое главное – это ее коэффициент, который представляет собой среднюю величину и показывает то количество раз, сколько, обычно сроком на год, организация погашала свою задолженность кредиторам. Кредиторская задолженность – это крайне неприятная вещь, так как она снижает устойчивость в финансах и платежеспособность самой организации или корпорации.

Однако, задолженность кредиторам, поставщикам или подрядчикам, или всем сразу, позволяет предприятию пережить трудности, тяжелые времена и пользоваться как бы «бесплатными» деньгами очень долгое время, практически на всём протяжении своего существования.

От этого происходит большая выгода не только самой корпорации, но и владельцам производства, которые берут в долг деньги. Прибыль получается на стыке разности процентов по кредиту и сумме этой задолженности, а также оттого, что на балансе предприятия задолженность пребывает очень долго.

Что показывает коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности? myshared.ru

По сути, прибыль предприятия будет финансовым активом фирмы, пока не подойдет срок выплаты за кредит, который был взят. И, как правило, если коэффициент меньше кредиторской задолженности, тогда предприятие остается в выигрыше и накапливает свободную денежную фору для своего будущего финансирования.

Кредитором, конечно, лучше всего выбирать именно те предприятия, которые смогут им обеспечить высокий коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности(КОКЗ). Сами же организации преследуют более низкий коэффициент из-за возможности быстро накопить свой собственный капитал.

Чтобы рассчитать КОКЗ, нужно воспользоваться теми данными, которые накапливает бухгалтерия, то есть просмотреть всю бухгалтерскую отчётность за определенный период.

Рассчитывается КОКЗ по двум вариантам: по первой формуле мы находим числовой показатель кредиторской задолженности, который получается из себестоимости уже проданной или сделанной на продажу предприятием продукции, поделенной на коэффициент задолженности.

Такая формула выглядит следующим образом:

КОКЗ= СТ/СКЗ

Расшифровка:

  1. КОКЗ – коэффициент кредиторской задолженности;
  2. СТ – себестоимость товара;
  3. СКЗ – средняя кредиторская задолженность.

Естественно, все проходит в усредненных значениях.

Во втором варианте мы видим совершенно другой расчет, когда коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности получается через выручку предприятия. И тогда формула приобретает другой вид:

КОКЗ=КВ/СКЗ

Расшифровка:

  1. КОКЗ – коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности;
  2. КВ – количество выручки или суммы, полученной в ходе продажи;
  3. СКЗ – средняя кредиторская задолженность.

Данное число покажет, сколько раз за тот период, который мы анализируем, фирма погашает величину своего долга кредиторам. Естественно это тоже средняя величина.

Зачем нужна оборачиваемость кредиторской задолженности, смотрите в этом видео:

Как влияет коэффициент задолженности на устойчивость в финансовом плане

Когда проводится анализ ОКЗ, то все показатели рассматриваются в динамичном движении или сравниваются с другими средними значениями конкретно в данной отрасли. Таким образом, значения оборачиваемости расскажут нам о том, насколько высок показатель финансов, какова устойчивость предприятия на рынке и какова его платежеспособность.

Если дебиторская задолженность будет превышать кредиторскую, то это расскажет нам о том что предприятие довольно стабильно и что его положение довольно твердо в финансовом плане. Если мы увидим снижение в динамичном движении, допустим на графике кредиторской оборачиваемости, то это можно рассматривать, как проблему в сфере платежеспособности.

Однако, есть и другая сторона медали, так как это может указывать на повышение эффективности работы с поставщиками, на то, что нужно составить более выгодный план и график платежей. Все это будет приносить большую прибыль.

Данный коэффициент используется чаще всего кредиторами, которые решают выдать денежные активы данному предприятию, запросившему у них финансовую помощь. Ведь КОКЗ можно посчитать и исходя из примерной выручки, которая будет у предприятия в тот момент, когда она получит должное финансирование от кредитора.

Формулы расчета коэффициента. myshared.ru

Соответственно, коэффициентом оборачиваемости кредиторской задолженностью пользуются сами владельцы предприятия, в частности их бухгалтерские отделы, которые как раз и составляют план по погашению кредита.

Как рассчитать этот коэффициент в днях

Чтобы правильно провести анализ ОКЗ нужно верно построить взаимоотношения с покупателями, чтобы выяснить точный коэффициент. А для того чтобы рассчитать это значение детально в днях нужно узнать точно о каком сроке перенесения платежей можно будет говорить, и будет ли контрагент, который заключает договора с покупателями, платежеспособным и успешным при данных сделках.

В этой ситуации вычисляется, кроме коэффициента, оборот долга, который дословно называется периодом оборота кредиторской задолженности. Вычисляется он следующим образом:

ПОКЗ = КД/КОКЗ

Расшифровка:

  1. ПОКЗ – период оборачиваемости кредиторской задолженности;
  2. КД – количество дней;
  3. КОКЗ – коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности.

По этой формуле суммарное количество дней за то время, которое анализируется, делится на сам коэффициент. Число, полученное в ходе подсчетов вместе с данным показателем и будет раскрывать период погашения обязательств в днях перед теми поставщиками, или кредиторами, у которых организация взяла финансирование.

Норма данного показателя

Норматив данного показателя бывает высоким, что говорит о возникающих проблемах с платежеспособностью организации. Когда данный показатель гораздо выше предполагаемого изначально, то вероятность того, что и покупатель задержит оплату крайне высока.

От чего зависит этот показатель

Зависит этот показатель соответственно от значения в числителе и знаменателе формулы, то есть от количества дней и от самого среднего коэффициента оборачиваемости. Поэтому при расчете будущего значения ОКЗ нужно принимать во внимание некоторые погрешности, которые могут возникнуть в ходе расчёта данного значения.

Что такое кредиторская задолженность, узнаете из этого видео:

Заключение

Таким образом при анализе ОКЗ надо учитывать не только фактическую способность организации быстро выплатить все долги поставщикам, но и обращать внимание на то, какими получаются показатели финансовой устойчивости и платежеспособности данной организации.

Если цифры крайне низкие, то такая кредиторская задолженность станет отличным «бесплатным» подспорьем для финансирования деятельности предприятия, а вот кредитовать такую организации или нет, нужно решать самостоятельно. Если же оборачиваемость выше нормы, то финансовая устойчивость и платежеспособность от данной организации кредиторам гарантирована.

Не нашли ответа на свой вопрос? Узнайте, как решить именно Вашу проблему – позвоните прямо сейчас:

+7 (499) 450-27-46 (Москва)

+7 (812) 317-55-21 (Санкт-Петербург)

Это быстро и бесплатно!

Источник: https://PravoZa.ru/dolgi/debitorskaya-i-kreditorskaya/oborachivaemost-kreditorskoj-zadolzhennosti.html

Оборачиваемость кредиторской задолженности (нюансы)

Коэффициенты в формуле оборачиваемости кредиторской задолженности

Оборачиваемость кредиторской задолженности — это аналитический показатель, характеризующий скорость погашения фирмой долгов перед поставщиками. Расчет оборачиваемости кредиторской задолженности необходим как для анализа состояния собственной финансовой устойчивости, так и для оценки платежеспособности контрагентов-покупателей.

Расчет коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности

Влияние оборачиваемости кредиторской задолженности на финансовую устойчивость

Оценка платежеспособности контрагентов

Итоги

Расчет коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности

Для анализа оборачиваемости кредиторской задолженности пользуются данными, содержащимися в бухгалтерской отчетности.

Какие данные содержатся в бухгалтерском балансе, можно узнать из статьи «Расшифровка строк бухгалтерского баланса (1230 и др.)».

О различных методиках анализа бухгалтерского баланса рассказано в материале «Методика анализа бухгалтерского баланса предприятия».

Расчет коэффициента оборачиваемости можно произвести 2 способами. В первом случае показатель выводится через себестоимость проданной продукции:

КОКЗ = СПТ / СКЗ,

где:

КОКЗ — коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности;

СПТ — себестоимость проданных товаров;

СКЗ — средняя кредиторская задолженность, равная половине суммы кредиторской задолженности на начало и на конец анализируемого периода.

Во втором случае коэффициент оборачиваемости рассчитывается через выручку.

КОКЗ = В / СКЗ,

где:

КОКЗ — коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности;

В — выручка;

СКЗ — средняя кредиторская задолженность.

Расчет показателя через себестоимость проданной продукции является более точным, поскольку в расчете на основе выручки в зависимости от изменений наценки возможно искажение коэффициента.

Коэффициент оборачиваемости задолженности перед кредиторами показывает, сколько раз за анализируемый период предприятие погасило среднюю величину своей кредиторской задолженности.

Влияние оборачиваемости кредиторской задолженности на финансовую устойчивость

При проведении анализа оборачиваемость кредиторской задолженности рассматривается в динамике или в сравнении со средними значениями по отрасли.

Рост значенияоборачиваемостиуказывает на повышение финансовой устойчивости и платежеспособности.

Превышение оборачиваемости дебиторской задолженности над оборачиваемостью задолженности кредиторам также говорит о стабильности и устойчивости финансового положения организации.

Снижение в динамике оборачиваемостиможет показывать как проблемы с платежеспособностью, так и более эффективную работу с поставщиками, составление выгодных для компании графиков платежей. Высокая доля кредиторской задолженности снижает финансовую устойчивость и платежеспособность предприятия, но при этом организация бесплатно кредитуется денежными средствами поставщиков.

Оценка платежеспособности контрагентов

Для правильного построения взаимоотношений с покупателями также можно использовать анализ оборачиваемости кредиторской задолженности.

При заключении договоров с покупателями нужно понимать, является ли контрагент платежеспособным и о какой отсрочке платежей можно вести речь.

В этом случае помимо коэффициента оборачиваемости можно вычислить период оборота кредиторской задолженности:

ПОКЗ = Т / КОКЗ,

где:

ПОКЗ — период оборота кредиторской задолженности;

Т — количество дней в анализируемом периоде;

КОКЗ — коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности.

Полученное значение показывает период погашения обязательств организации перед поставщиками. Высокий период оборота кредиторской задолженности говорит о проблемах с платежеспособностью.

При заключении договоров период оборота кредиторской задолженности контрагента нужно сопоставить с предполагаемой отсрочкой платежа.

Если показатель выше отсрочки, то велика вероятность того, что покупатель будет задерживать оплату.

Итоги

Анализ оборачиваемости кредиторской задолженности дает представление о способности организации рассчитываться по долгам перед поставщиками. Высокая оборачиваемостьсвидетельствует о финансовой устойчивости и платежеспособности. Низкая оборачиваемостьпозволяет использовать кредиторскую задолженности в качестве бесплатного источника финансирования.

Подписывайтесь на наш бухгалтерский канал Яндекс.Дзен

Подписаться

Источник: https://nalog-nalog.ru/analiz_hozyajstvennoj_deyatelnosti_ahd/oborachivaemost_kreditorskoj_zadolzhennosti_nyuansy/

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (Accounts payable turnover ratio). Расчет на примере ОАО «НЛМК»

Коэффициенты в формуле оборачиваемости кредиторской задолженности

Разберем подробно группу финансовых коэффициентов – «Деловой активности» (Оборачиваемость) предприятия.

Рассмотрим коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности, который показывает скорость погашения нашим предприятием собственных долгов. Анализ кредиторской задолженности хорошо проводить совместно с оценкой дебиторской задолженности.

О последней я писал в статье: Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (Receivable turnover). Расчет на примере ОАО «Полюс золото».

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности. Экономический смысл

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности показывает, сколько раз (количество оборотов) в отчетном периоде (как правило, это  год, но может быть и месяц, квартал) предприятие погасило свои долги перед кредиторами. В международном стандарте финансовой отчетности коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности обозначают как Accounts payable turnover ratio.

Чем выше значение данного коэффициента, тем более высокая скорость оплаты долгов перед кредиторами предприятием.

Коэффициент связан, прежде всего, с кредитным риском (риском невозврата взятого кредита) и поэтому его оценка косвенно оценивает ликвидность и платежеспособность предприятия.

Как было сказано выше, чем коэффициент выше, тем быстрее предприятие может рассчитаться со своими обязательствами и как следствием его ликвидность/платежеспособность будет выше (примечание, платежеспособность – это долгосрочная ликвидность).

Кто может быть кредитором предприятия?

К кредиторам, по отношению к которым возникает кредиторская задолженность, относят:

  • Поставщиков,
  • Бюджет (государство),
  • Персонал предприятия,
  • Другие предприятия.

Анализ коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности

Чем выше значение коэффициента, тем ликвидность предприятия лучше. Именно поэтому зачастую этот коэффициент используется в анализе кредиторами.

Тем не менее, нашему предприятию не выгодно иметь большие значения данного коэффициента, так как это снижает Рентабельность предприятия.

Вы наверно помните «золотое правило» чем больше ликвидность, тем меньше рентабельность (доходность) предприятия.

Оценку и анализ коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности необходимо производить совместно с оценкой коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности.

Если коэффициент дебиторской задолженности меньше коэффициента кредиторской, то это положительный фактор, так как это увеличивает рентабельность предприятия.

У нас появляется больше «свободных» денег для осуществления деятельности.

Кто использует коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности?

Разберем, кому нужна оценка данного коэффициента. Данный коэффициент используется для определения путей повышения ликвидности предприятия. Он необходим в отчетах для:

  • Генерального директора,
  • Финансового директора,
  • Финансового менеджера,
  • Юридической службы предприятия,
  • Кредиторы предприятия,
  • Инвесторы.

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности. Формула расчета по балансу

Формула расчета коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности состоит из деления Выручки от проданных товаров к средней величине кредиторской задолженности. Средняя величина определяется через деление величины кредиторской задолженности на начало периода, сложенной с величиной кредиторской задолженности на конец периода, на 2.

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности = Выручка от продаж/Средняя величина кредиторской задолженности

Формула расчета по РСБУ (после 2011 года):

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности = стр.2110/(стр.1520нп.+стр.1520кп.)*0,5

В формуле нп. и кп. – начало периода и конец периода. Период мы можем брать любой. Как правило, берется год, но можно брать и месяц, квартал, полгода.

По старой форме бухгалтерского баланса коэффициент будет рассчитываться следующим образом:

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности = стр.020/(стр.620нп.+стр.620кп.)*0,5

Не забывайте что величина в знаменателе формулы – среднее значение, которое получается делением суммы на начало и конец периода на 2.

Иногда в формуле вместо Выручки (стр. 2110) стоит Себестоимость проданной продукции (стр.2120).

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности. Трансформация в показатель «Период оборота»

Наряду с коэффициентом используют показатель период оборота кредиторской задолженности. Он отражает количество дней необходимых для превращения кредиторской задолженности в денежную массу. Формула трансформации коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности в период оборота кредиторской задолженности:

Период оборота кредиторской задолженности = 360/Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности

Иногда вместо 360 дней используют 365. Экономический смысл данного показателя заключается в определении среднего количества дней в течение, которого предприятие погашает свои долги перед кредиторами.

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности. Расчет на примере ОАО «НЛМК»

Переходим к разбору примера.

Рассмотрим расчет коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности  для ОАО «Новолипецкий металлургический комбинат», которое является крупнейшим в мире металлургическим предприятием.

Производит широкий спектр листового и сортового стального проката.

Расчет коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности для ОАО “НЛМК”. Баланс предприятия

Расчет коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности для ОАО “НЛМК”. Отчет о финансовых результатах

Расчет коэффициентов оборачиваемости кредиторской задолженности для ОАО «Новолипецкий металлургический комбинат»:

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности 2014-1 = 61737720/(41868595+40178239)*0,5 = 1,5
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности 2014-2 = 125115823/(40178239+37164647)*0,5 = 3,2
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности 2014-3 =190638593/(37164647+48381408)*0,5 = 4,45

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности у ОАО «Новолипецкий металлургический комбинат» увеличился за год с 1,5 до 4,45. Можно сделать вывод, что предприятие увеличило свою ликвидность, так как скорость погашения долгов увеличилась в 3 раза.

Давайте для сравнения рассчитаем изменение коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности за те же самые периоды. В бухгалтерском балансе дебиторская задолженность отображается в строке – 1230.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности 2014-1 = 61737720/(68707030+76837524)*0,5 = 0,84
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности 2014-2 = 125115823/(76837524+83990873)*0,5 = 1,55
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности 2014-3 = 190638593/(83990873+96796470)*0,5 = 2,1
Как видно коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности имеет положительную динамику (▲).

Если провести сравнение двух коэффициентов, то мы видим, что Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности меньше ( “Топ-12 коэффициентов для финансового анализа“, где рассказывается о 12 самых главных коэффициентах, которые необходимо рассчитывать в первую очередь.

Жданов Василий Юрьевич, к.э.н.

Источник: http://finzz.ru/koefficient-oborachivaemosti-kreditorskoj-zadolzhennosti-formula-primer.html

Асс в праве
Добавить комментарий